中國冶金報 中國鋼鐵新聞網
記者 朱曉波 報道
【國產礦復興系列漫談之二】
根據海關總署發布的最新數據，2021年，我國進口鐵礦石11.2億噸，同比下降3.9%。與此同時，我國鐵礦石進口額達到1846.7億美元，同比大幅增加49.3%。不得不指出的是，1846.7億美元的進口額創下我國鐵礦石進口以來的最高紀錄。
進口量下降的同時，卻伴隨著進口額的大幅增長，很顯然，2021年鐵礦石進口的價格更高了。據計算，2021年，我國鐵礦石進口均價高達164.3美元/噸，也創下歷史最高紀錄。尤其是2021年上半年，進口鐵礦石價格不斷上漲，屢屢創下新高，最高達到233.10美元/噸。
不得不指出的是，在復雜多變的形勢下，2021年下半年開始，國家有關部門對鋼鐵行業實施的產能產量“雙控”政策進入實質推進階段，不僅遏制了鐵礦石價格進一步的上漲，同時也促進了鋼鐵行業供需平衡，在下半年鋼鐵下游需求大幅下滑的情況下，避免了全行業陷入嚴重供需失衡的風險。
在鋼鐵產業鏈上，長期以來，鋼鐵行業合理利潤極大程度被上游尤其是海外鐵礦資源企業超額分割。盡管2021年鐵礦石進口額創下新高，但根據測算，2021年實施的產能產量“雙控”政策使我國鋼鐵企業節省采購費用超過2400億元，相當于少花了2400億元的“冤枉錢”。
10年進口鐵礦石百億噸 花費6萬多億元
2021年，我國鐵礦石進口額高達1846.7億美元，占我國全部進口總額26875億美元的6.87%，僅次于集成電路（芯片）和原油。根據記者統計，2021年，我國進口額排名前三位的商品中，芯片進口額高達6354.8億美元，占全部進口總額的16.10%；原油進口額2573.3億美元，占進口總額的9.58%；鐵礦石進口額1846.7億美元，占進口總額的6.87%。這三大商品進口額均超過1500億美元，遠高于其他商品。
排在第4到第8名的依次是糧食（進口額748億美元，占比2.78%），銅礦(進口額567.6億美元，占比2.11%)，天然氣（進口額558.10億元，占比2.08%），大豆（進口額535.39億元，占比1.99%），銅及銅材（進口額524.53億美元，占比1.95%），煤（進口額358.9億美元，占比1.34%），成品油（進口額166.9億元，占比0.62%）。前10位進口商品占據我國進口總值的45%以上。這意味著我國每年的外匯有近一半用于前十位商品的支出，這反映了我們商品對外依存的非對稱性，個別商品對外依存度極度偏高，鐵礦石就是其中之一。
據記者統計，2012年-2021年10年間，我國鐵礦石進口總量高達99.7億噸，共消耗外匯9676億美元（折合人民幣6.2萬億元），10年間鐵礦石進口均價達到97.0美元/噸。10年間我國進口鐵礦石所消耗外匯相當于2021年土耳其全國的GDP（國民生產總值）。從對外依存度來看，自2014年我國鐵礦石對外依存度（不考慮庫存變化）首次超過80%以后，鐵礦石對外依存度居高不下，再無低于80%的年份，2016年、2017年甚至超過90%以上。
2012年-2021年這10年間，我國鐵礦石進口量伴隨著粗鋼產量的增長也呈現大幅增加的趨勢，進口總量從2012年的7.43億噸，增加到了2020年的11.7億噸，到2021年下降至11.2億噸，進口量增加了50.7%。進口額也從2012年的956.1億美元快速增加至2021年的1846.7億美元，進口額增加了93.1%。進口額的增幅遠高于進口量增幅，這說明10年間我國進口鐵礦石價格漲幅過大，一定程度上蠶食了我國鋼鐵企業的利潤。
若以近10年的鐵礦石進口均價為基礎來計算近2年我國鐵礦石進口超額花費的話，相當于2021年我國因鐵礦石價格上漲多花費753.67億美元，折合人民幣4785.8億元。按照我國重點鋼鐵企業利潤總額3523.9億元計算，相當于我國重點鋼鐵企業利潤總額的1.35倍。2021年，我國鋼鐵企業銷售利潤率也僅有5.08%。
此外，據記者統計的數據，2012年~2020年，重點大中型鋼鐵企業利潤總額8928.8億元，而四大礦商同期鐵礦石業務EBITDA（息稅折舊攤銷前利潤）合計達到21667.0億元，是我國重點鋼鐵企業利潤總額的2.42倍。
盡管2021年全年四大礦商的財務業績報告尚未完全披露。不過從2021年上半年來看，僅力拓和淡水河谷兩大巨頭2021年上半年的EBITDA合計就達到2200億元人民幣，預計全年合計超過4000億元人民幣，遠超我國重點鋼鐵企業的利潤總額。
2021年產能產量“雙控”成效顯著
回顧2021年，鐵礦石價格走勢可謂跌宕起伏。2021年年初，工業和信息化部的年度工作會議上首次提出2021年鋼鐵行業最重要的目標之一就是壓減粗鋼產量。產能產量“雙控”成為2021年鋼鐵行業的最重要主題之一。那么，2021年實施的產能產量“雙控”成效如何？
2021年上半年，在沒有明確的減產政策的背景下，鋼材下游需求旺盛，鋼廠生產積極性大大提高，各月粗鋼產量大幅增加，進口鐵礦石價格也量價齊升。根據普氏價格指數，62%進口鐵礦石價格屢屢突破有記錄以來的最高值。5月12日，62%普氏鐵礦石價格指數創下歷史最高值233.10美元/噸。鐵礦石價格的快速上漲也引起國家的高度重視。國務院常務會議14天內連續3次對包括鐵礦石在內的大宗商品漲價進行了關切：5月12日，國務院常務會議指出，要跟蹤分析國內外形勢和市場變化，做好市場調節，應對大宗商品價格過快上漲及其連帶影響；加強貨幣政策與其他政策配合，保持經濟平穩運行。5月19日，國務院常務會議指出，部署做好大宗商品保供穩價工作，保持經濟平穩運行。5月26日，國務院常務會議指出，用市場化辦法引導上下游穩定原材料供應和產銷協作，做好保供穩價。隨后，鐵礦石價格迎來了短暫性的下跌，但不久又緩慢回升至200美元/噸以上，持續高位運行。
直到2021年7月份，在國家發展改革委、工業和信息化部、生態環境部等多部委的組織協調下，各地方的產能產量“雙控”工作進入實質性推進階段，與上半年幾近2位數的產量增幅相比，下半年鋼鐵生產完全是“火冰兩重天”。7月份開始，各月粗鋼產量均同比下跌，進口鐵礦石價格開始下行。從2021年下半年各月數據來看，7月份同比壓減粗鋼657萬噸，8月份同比壓減1161萬噸，9月份同比壓減1881萬噸，10月份同比壓減2062萬噸，11月份同比壓減1835萬噸，12月份同比壓減506萬噸。2021年下半年，我國累計壓減粗鋼產量8100萬噸以上，相當于世界第三大產鋼國日本2020年全年的粗鋼產量。
與之對應地，鐵礦石價格自2021年7月中旬開始也一路震蕩下跌，最低下探至11月中旬的87.2美元/噸，跌幅高達60%以上。進口鐵礦石價格與粗鋼產量累計壓減呈現高度相關性。這說明，2021年下半年開始推動的粗鋼壓減工作對于保障供需平衡、遏制進口鐵礦石價格過度上漲的作用是積極的、明顯的。
值得指出的是，隨著2021年下半年我國宏觀經濟的下行，鋼材需求不及預期，粗鋼產量的壓減不僅沒有導致供需矛盾的加劇，反而對鋼材市場價格穩定起到促進作用，一定程度保障了下半年整個鋼鐵市場的平穩運行。
實際上，壓減粗鋼產量不僅促進了2021年下半年鋼材市場的平穩運行，更有效遏制了進口鐵礦石價格的快速上漲，進口鐵礦石量價齊跌。盡管2021年全年鐵礦石進口均價和進口額均打破歷史紀錄，但產能產量“雙控”的措施還是扭轉了進口鐵礦逐月快速上漲的態勢。
2021年上半年，我國進口鐵礦石實際累計消耗外匯930.1億美元，同比增加437億美元，同比增加88.8%。2021年下半年，我國進口鐵礦石實際累計消耗外匯885億美元，同比增加188億美元，同比增加27%。從鐵礦石價格走勢來看，2021年7月份、8月份開始“雙控”實施效果開始顯現。若無“雙控“措施，繼續維持鐵礦石高位運行價格，根據產量同比計算，可以估算下半年我國將支出外匯1277.8億美元以進口鐵礦石，遠高于實際支出。
因此，2021年我國實行產能產量“雙控”的措施，使得進口鐵礦石量價齊跌，節約了鐵礦石進口支出多達392.8億美元，相當于我國鋼鐵行業為此減少采購成本392.8億美元，折算為人民幣高達2494.1億元。
加快國產鐵礦石資源開發利用是當務之急
盡管2021年我國鋼鐵行業實施的產能產量“雙控”政策，使得我國鐵礦石進口量一改連續上漲之勢，但居高不下的進口礦價還是大幅蠶食了鋼鐵行業的合理利潤。業內人士指出，當務之急，加快對進口鐵礦石的替代，進一步提高國產礦和海外權益礦開發利用是最有效的辦法。當前而言，鐵礦石集中壟斷的格局并沒有改變，定價機制也沒有變。鐵礦石資源保障能力不足，仍然是較長時間內影響產業穩定運行和發展的問題。
去年兩會，多位全國人大代表、政協委員都從不同方面提出要加大對國產鐵礦資源的開發力度。國家更高層面也對國產鐵礦石資源開發逐步重視起來，各地對鐵礦山項目的開發支持力度也在加大。
今日（2月18日），國家發展改革委等12部門聯合發布了《關于印發促進工業經濟平穩增長的若干政策的通知》，提出做好鐵礦石、化肥等重要原材料和初級產品保供穩價，進一步強化大宗商品期現貨市場監管，加強大宗商品價格監測預警；支持企業投資開發鐵礦、銅礦等國內具備資源條件、符合生態環境保護要求的礦產開發項目；推動廢鋼、廢有色金屬、廢紙等再生資源綜合利用，提高“城市礦山”對資源的保障能力。
2月7日，由工業和信息化部、國家發展改革委和生態環境部聯合印發的《關于促進鋼鐵工業高質量發展的指導意見》指出，充分利用國內國際兩個市場兩種資源，建立穩定可靠的多元化原料供應體系。強化國內礦產資源的基礎保障能力，推進國內重點礦山資源開發，支持智能礦山、綠色礦山建設，加強鐵礦行業規范管理，建立鐵礦產能儲備和礦產地儲備制度。
根據國家統計局發布的最新數據，2021年，我國黑色金屬礦采選業固定資產投資額增長26.9%，增速創近十年新高。根據相關資料，2021年1-11月份，根據不完全統計，僅河北省共批復鐵礦石相關項目155個，已經遠遠超過2020年全年89個項目審批數量。對應地，2021年國內生產鐵礦石原礦產量達到98052.8萬噸，同比增長9.4％。
此外，2021年以來，公開報道顯示，國家多部門發聲要支持國產鐵礦石資源開發。
自然資源部礦產資源保護監督司司長鞠建華近日指出，“十四五”期間，要加快25個鐵礦資源基地建設和28個國家規劃礦區勘查開發，構建以大中型礦山為主體的供應格局。確保現有鐵礦供應能力穩步提升，積極推進一批資源有保障、區位有優勢、產業有基礎的鐵礦建設項目，保障合理的用礦、用地需求，新增一批優質產能，鐵礦石成品礦年供應量穩定在3億噸左右。
國家發展改革委產業司一級巡視員夏農近期調研時也表示，研究建立部門協同機制，打通國內鐵礦開發上的政策堵點，不斷提升我國鐵礦石自主保障能力，維護我國鋼鐵行業產業鏈、供應鏈安全。
此外，據悉中鋼協近日已經向國家發展改革委、工業和信息化部、自然資源部、生態環境部四部委上報了“基石計劃”，即通過國內新增鐵礦開發、境外新增權益鐵礦、廢鋼資源的開發，實現對鐵礦石供給和提升定價話語權。
我們相信，保障鐵礦石資源供給的“組合拳”已經在路上。由此可見，“十四五”期間，隨著我國國產鐵礦石資源開發力度的加大，進口鐵礦權益礦的增加、廢鋼回收利用量不斷上升，我國對進口鐵礦石的依存度將持續下降，鋼鐵行業對鐵礦石的定價權也會逐步加大。鋼鐵行業的資源保障水平和合理利潤將會得到一定程度的提升。
